Название	Оценка финансово-экономической деятельности нефтегазовых предприятий на примере ООО Лукойл – Западная Сибирь
Количество страниц	132
ВУЗ	МГУ
Год сдачи	2009
Содержание	Список сокращений 4 Введение 5 1. Состояние и перспективы развития нефтяной промышленности России 8 1.1. Характеристика нефтяной промышленности РФ, состояния и перспектив ее развития 8 1.2. Анализ зарубежного опыта развития рыночных отношений в нефтяной промышленности 22 1.3. Анализ основных принципов и перспективных направлений реформирования нефтяной промышленности РФ 28 1.3.1.Слияние и поглощение нефтегазовых компаний 28 1.3.2. Диверсификация бизнеса нефтегазовых компаний 33 1.4. Цели и задачи реорганизации отрасли в современных условиях 36 Выводы 44 2. Методические основы управления и организации системы бизнес- планирования и бюджетирования на предприятиях нефтегазового холдинга 48 2.1. Анализ производственно-экономических отношений в холдинге 48 2.2. Разработка моделей бизнес-процессов 53 2.3. Организация системы бизнес - планирования на предприятиях нефтегазового холдинга 63 2.4. Анализ финансовой устойчивости нефтегазовых предприятий 66 2.5. Особенности организации бюджетирования нефтегазовых предприятий 79 2.6. Основные направления совершенствования системы бюджетирования в условиях реструктуризации 85 Выводы 86 3. Оценка финансовой устойчивости предприятия на примере ООО Лукойл – Западная Сибирь 88 3.1. Краткая характеристика экономического потенциала предприятия ООО Лукойл – Западная Сибирь 88 3.2. Оценка состояния и движения имущества предприятия ООО Лукойл – Западная Сибирь и источники его формирования 90 3.3. Оценка кредитоспособности и расчет показателей ликвидности активов предприятия ООО Лукойл – Западная Сибирь и ликвидности его баланса 99 3.4. Анализ финансовой устойчивости ООО Лукойл – Западная Сибирь 114 3.5. Оценка основных финансовых результатов производственно-хозяйственной деятельности предприятия ООО Лукойл – Западная Сибирь и расчет коэффициентов рентабельности 119 Выводы 121 Заключение 124 Список использованных источников 129 Введение Актуальность выбранной темы дипломного исследования характеризуется тем, что развитие и функционирование нефтяной промышленности Российской Федерации связано с целым комплексом проблем, многие из которых имеют экономическую природу. Резкое колебание цен на мировых нефтяных рынках, уровень инфляции в стране, несоответствие темпов воспроизводства минерально - сырьевой базы объемам добычи, изношенность основных фондов, недостаток оборотных средств, а также несовершенство законодательного механизма взаимоотношений государства и предприятий нефтяной промышленности отрицательно сказываются на финансовой деятельности отечественных нефтяных компаний и балансе интересов добычи, производства и потребления нефти и нефтепродуктов. В таких условиях особую значимость приобретает оценка финансово – экономической деятельности нефтегазовых предприятий. Современная экономическая наука накопила богатый запас знаний в области оценки финансово – экономической деятельности компаний. Отдельные элементы этой теории нашли применение в практике хозяйствования. Неотъемлемым элементом сегодняшней отечественной финансовой системы страны остается инфляция. С учетом этого фактора аспекты анализа финансовой усточивости нефтедобывающих предприятий с комплексным учетом внешних (таких как конъюнктура рынка, инфляция) и внутренних факторов производственно-хозяйственной и финансовой видов деятельности становятся актуальными. Проблема анализа финансово – экономической деятельности и финансового планирования на предприятиях достаточно изучена. Такими исследованиями занимались ученые Ковалев В.В., Грачев А.В., Шеремет А.Д., Соколов Ю.А.Уткин Э.А., Глухов В.В., Леонтьев В.Е., Окороков В.Р., Холт Р.Н., Маршал Дж.Ф. и др. Однако не существует единой методики принципов и методов финансового анализа на нефтегазовых предприятиях, а также не рассмотрена методология оперативного и стратегического планирования на предпряитиях нефтегазовой отрасли экономики. Целью данной работы является разработка методических рекомендаций по оперативному и стратегическому планированию нефтедобывающих предприятий, проведение финансово – экономического анализа на базе отдельно взятого нефтедобывающего предприятия и определения его финансовой устойчивости. Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач, определивших логику исследования: - раскрыть состояние и перспективы развития нефтяной промышленности России; - рассмотреть методические основы управления и организации системы бизнес - планирования и бюджетирования на предприятиях нефтегазового холдинга; - произвести оценку финансовой устойчивости предприятия на примере ООО «Лукойл – Западная Сибирь». Объект исследования - нефтедобывающее предприятие ООО «Лукойл – Западная Сибирь», являющееся дочерней компанией ОАО Лукойл. Предмет исследования – методы анализа и оценки финансово - экономической деятельности нефтедобывающих предприятий. Информационная база исследования состоит из научных, методических, учебных изданий отечественных и зарубежных авторов, информационных, аналитических, статистических, справочных источников, финансовых отчетов предприятия ООО «Лукойл – Западная Сибирь». Методологическая база исследования основывается на экономической теории, теории финансового менеджмента. В дипломном исследовании применялись методы системного, факторного, сравнительного анализа и статистической обработки данных, систематической интерпретации рассматриваемых явлений и процессов.
Список литературы	Заключение Цель любого предприятия – получение максимальной прибыли, но это “узкое” толкование цели. В более широком понимании под основной целью деятельности коммерческой организации следует понимать обеспечение ее устойчивого финансового состояния, а получение максимальной прибыли является основой для достижения этой цели. Бесспорным является то, что чем эффективнее управление финансовыми ресурсами, обеспечивающими повышение финансовой устойчивости предприятия, тем выше результаты его деятельности в целом. Поэтому в условиях рыночных отношений, самостоятельности предприятия, ответственности за результаты своей деятельности возникает объективная необходимость определения тенденций финансового состояния, ориентации в финансовых возможностях и перспективах предприятия. Под финансовым состоянием предприятия понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования предприятия, целесообразностью их размещения и эффективностью использования, финансовыми взаимоотношениями c другими юридическими и физическими лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью. Информационной базой анализа финансового состояния предприятия является бухгалтерская отчетность организации. Бухгалтерская отчетность является конечным выражением процесса учета хозяйственных операций предприятия. Под ней понимается единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результатах ее хозяйственной деятельности. Центральным местом в составе отчетности занимает бухгалтерский баланс. Его показатели дают возможность проанализировать и оценить финансовое состояние организации на дату его составления. Важнейшей формой выражения деловой активности организации является финансовый результат ее деятельности. Сведения о формировании и использовании прибыли содержатся в другой форме бухгалтерской отчетности, носящей название Отчет о прибылях и убытках (форма N 2). Бухгалтерская отчетность организации является информационной базой для анализа ее финансово-хозяйственной деятельности, для которого различные авторы предлагают свои методы методики. Основными методами анализа финансового состояния предприятия являются:  горизонтальный анализ;  вертикальный анализ;  трендовый анализ;  метод финансовых коэффициентов;  сравнительный анализ;  факторный анализ. Наиболее комплексный подход при проведении финансового анализа деятельности предприятия отражает методика В.В.Ковалева, которая позволяет определить:  общий анализ финансового состояния (анализ имущественного положения);  анализ финансовой устойчивости;  анализ ликвидности баланса;  анализ прибыльности предприятия. Итак, анализируемое предприятие в 2004 году было абсолютно неплатёжеспособно, у него были огромные долги перед персоналом, перед государственными внебюджетными фондами, перед бюджетом. В 2005 году финансовое положение ООО «Лукойл Западная Сибирь» гораздо улучшилось. У него значительно уменьшилась задолженность перед персоналом, перед бюджетом, перед государственными внебюджетными фондами. Хотя предприятие и не в состоянии будет рассчитаться по своим наиболее срочным обязательствам с помощью наиболее ликвидных активов, но в случае такой необходимости у ООО «Лукойл Западная Сибирь» в достаточном количестве есть быстрореализуемые активы и активы средней скорости реализации. Валюта баланса в 2005 году значительно уменьшилась на 11595 тыс. руб. Это связано с переводом внеоборотных активов ООО «Лукойл Западная Сибирь» на баланс арендодателя. В итоге ООО «Лукойл Западная Сибирь» в 2005 году получило больше прибыли и обрело большую финансовую независимость и финансовую устойчивость. Если в 2004 году ООО «Лукойл Западная Сибирь» находился в неустойчивом финансовом состоянии, то в 2005 году финансовая устойчивость предприятия стала абсолютной. В целом все проанализированные показатели рентабельности ООО «Лукойл Западная Сибирь» говорят об удовлетворительном функционировании предприятия в 2005 году. Рентабельность активов ООО «Лукойл Западная Сибирь» в 2004 году составляла только 1,46%, а в 2005 году она значительно увеличилась, составив 29,33%. Рентабельность продаж ООО «Лукойл Западная Сибирь» в 2004 году составляла 43,39%, а в 2005 году данный показатель значительно увеличился, составив 494,9%. Существенно повысилась и рентабельность собственного капитала, составив 117,6% в 2005 году. Таким образом, исходя из анализа финансового состояния ООО «Лукойл Западная Сибирь» можно с уверенностью сказать, что в 2005 году оно значительно улучшилось. Однако можно выделить ряд проблем ООО «Лукойл Западная Сибирь», требующих повышения его финансовой устойчивости:  большая доля краткосрочной дебиторской задолженности предприятия, которая возросла в 2005 году с 1995 тыс.руб. до 3282 тыс.руб.;  невыполнение условий ликвидности и платёжеспособности. Это говорит о том, что предприятие не в состоянии было рассчитаться по своим наиболее срочным обязательствам с помощью наиболее ликвидных активов и в случае такой необходимости пришлось бы задействовать другие виды активов или заемные средства. Все это потребовало мероприятий по улучшению финансового положения ООО «Лукойл Западная Сибирь». Таким образом, ООО «Лукойл Западная Сибирь» можно предложить следующие мероприятия по улучшению финансовой устойчивости предприятия:  ужесточить механизм истребования долга. Для этого предприятию рекомендуется применять систему штрафов;  осуществлять ежемесячную сверку задолженности покупателей. Ежемесячная проверка дебиторской задолженности, осуществляемая финансовой службой является методом дополнительного оперативного (упреждающего неплатежи) контроля платёжной дисциплины покупателей;  предусмотреть определённые скидки для покупателей, которые могут приобретать товар по предварительной оплате;  использовать факторинг. Это деятельность специального учреждения (факторингового отдела банка) по взысканию денежных средств с должников своего клиента и управлению его долговыми требованиями. В результате применения факторинговых схем значительно снижается размер дебиторской задолженности и улучшается его структура. При выполнении этих мероприятий предприятие стабилизирует работу с дебиторами и кредиторами и соответственно повысит уровень эффективности своей деятельности. Предположим, что ООО «Лукойл Западная Сибирь» принимает предложение по предоставлении скидки. Скидка в размере 5% с договорной цены при условии уменьшения срока оплаты предоставлена на 50% заказов. На основе анализа финансового состояния предприятия после предложенного мероприятия можно сделать следующие выводы: Размер запасов, налога на добавленную стоимость и прочих оборотных активов останется у предприятия неизменным. Краткосрочная дебиторская задолженность уменьшится с 3282 тыс. руб. до 1641 тыс. руб. Денежные средства увеличатся на 1641 тыс. руб. и составят 1643 тыс. руб. В структуре активов предприятия также произойдут изменения в удельных весах краткосрочной дебиторской задолженности и денежных средств. Удельный вес дебиторской задолженности уменьшится с 75,14% до 37,57%. Удельный вес денежных средств увеличится с 0,04% до 37,61%. В составе и структуре пассивов ООО «Лукойл Западная Сибирь» изменений в результате предложенного мероприятия не будет. В результате предложенного мероприятия при оценке ликвидности и платежеспособности первое неравенство не выполнится, но будет видна положительная тенденция: если по итогам 2005 года наиболее срочные к погашению обязательства превышали наиболее ликвидные активы на 3071 тыс. руб., то после проведения мероприятия превышение составит 1430 тыс. руб. Таким образом, после проведённых мероприятий у ООО «Лукойл Западная Сибирь» наблюдается повышение платёжеспособности. После предложенного мероприятия коэффициенты быстрой и текущей ликвидности остались без изменения. Коэффициент абсолютной ликвидности увеличивается с 0,0007 до 0,54. Хотя он и не достигнет нормативного значения, но уже будет близок к нему. Таким образом, на основании проведённого исследования можно сделать вывод о том, что после проведения предложенного мероприятия по повышению финансовой устойчивости финансовое положение ООО «Лукойл Западная Сибирь» улучшится. Размер дебиторской задолженности сократится до 1641 тыс. руб. Её удельный вес составит 35,37%. Платёжеспособность ООО «Лукойл Западная Сибирь» повысится, так как увеличится размер денежных средств в результате погашения задолженности дебиторами. 1. Федеральный закон от 26 октября 2002 г. N 127-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)" (с изм. и доп. от 24 октября 2005 г.). 2. Приказ Минфина РФ от 22 июля 2003 г. N 67н "О формах бухгалтерской отчетности организаций". a. Приказ Минэкономики РФ от 1 октября 2003 г. N 118 "Об утверждении Методических рекомендаций по реформе предприятий (организаций)" 3. Постановление Правительства РФ "Об утверждении нормативов использования нефти на собственные технологические нужды нефтедобывающим организациям, а также нормативов использования нефти для целей повышения нефтеотдачи пластов и других технологических операций" от 30 марта 2001 г. 4. Абрютина Н.С. Грачёв А.В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия/ – М.: Дело и сервис, 2002. 5. Алексеева М.М. Планирование деятельности фирмы. - М.: Финансы и статистика, 2005. 6. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. – М.: Финансы и статистика, 2005. 7. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2003. 8. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. - М.: Финансы и статистика, 2003. 9. Дайан А., Букерель Ф., Ланкар Р. и др. Академия рынка: маркетинг. – М.:Экономика,2004. 10. Анализ финансовой отчетности / Под ред. О.В. Ефимовой, М.В. Мельник. - М.: Омега-Л, 2004. 11. Баканов М.И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 2002. 12. Барногльц С.Б. Экономический анализ хозяйственной деятельности на современном этапе развития, М.: Финансы и статистика, 2002. 13. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. – М.: ПРИОР-СТРИКС, 2000. 14. Друри К. Введение в управленческий и производственный учет -М.: ВЛАДОС, 2006. 15. Ефимова О.В. Как анализировать финансовое положение предприятия. – М.: ВЛАДОС, 2003. 16. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности. – М.: ДИС, 2003. 17. Дурович А.П. Маркетинг в предпринимательской деятельности. – Мн.: НПЖ “Финансы, учет, аудит”, 2003. 18. Квалификационный экзамен /Финансовая газета. Региональный выпуск. - N 45 - ноябрь 2004 г. – СПС «Гарант» 19. Ковалев В.В. Как читать баланс. - М.: ЮНИТИ, 2000. 20. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. – М.: Финансы и статистика, 2005. 21. Кожинов В.Я. Основы бухгалтерского учета. Глава 18. Баланс и отчетность предприятия. П.18.1.Понятие баланса и отчетности предприятия. - СПС "Гарант", 2004. 22. Котлер Ф. Основы маркетинга: Пер. с англ./Общ. ред и вступ. ст. Е.М. Пеньковой. - М.: Прогресс, 2002. 23. Крейнина М.Н. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности акционерных обществ в промышленности, строительстве и торговле. - М.: Финансы, 2005. 24. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ финансово-экономической деятельности предприятий. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. 25. Сухова Л.Ф., Чернова Н.А. Практикум по разработке бизнес-плана и финансовому анализу предприятия: Учеб. пособие. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 160 с. 26. Томпсон А., Формби Дж. Экономика фирмы / Пер. с англ. – М.: ЗАО «Изд-во «БИНОМ», 2003. – 544 с. 27. Томпсон А.А. мл., Стрикленд III А. Дж. Стратегический менеджмент: концепции и ситуации: Учебник для вузов. Пер. с 9-го англ. изд. – М.: ИНФРА-М, 2000. – XX, 412 с. 28. Тренев Н.Н. Управление финансами: Учеб. пособие. – М.: Финансы и статистика, 2003. – 496 с. 29. Уотшем Т. Дж., Паррамоу К. Количественные методы в финансах: Учеб. пособие для вузов / Пер. с англ. под ред. М.Р. Ефимовой. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 2003. – 527 с. 30. Каганович С.Я. Экономика минерального сырья. Москва, Недра, 1995. 31. Кинг У., Клиланд Д. Стратегическое планирование и хозяйственная политика. М.: Прогресс, 2004. 32. Колядов Л., Епифанова Н. и др. Структурная перестройка в нефтегазовом комплексе страны. М.,2005. 33. Колядов Л., Комарова Л., Епифанова Н. "Структура управления нефтяными компаниями" М.,2003. 34. Конопляник А.А. Анализ эффекта от реализации нефтегазовых проектов СРП в России для бюджетов разных уровней.// Журнал "НЕФТЯНОЕ ХОЗЯЙСТВО" №10 октябрь 2000 г. 35. Краснов О.С. Формирование стратегии подготовки и освоения минерально-сырьевой базы нефтегазодобывающей промышленности. Новосибирск: Сибирское соглашение, 2005. 36. Круглова Н.Ю. Хозяйственное право. Москва, РДЛ, 2000. 37. Кудинов Ю.С. Экономические проблемы развития топливно-энергетического комплекса Российской Федерации. ч. I-II. Москва, Изд. НУМЦ Минприроды, 2006. 38. Мак-Дональд М. Стратегическое планирование маркетинга. СПб.: Питер, 2004. 39. Медведев Ю.Н. Опыт управления нефтяными компаниями США. Проблемы реорганизации системы управления нефтяным бизнесом в условиях мирового экономического кризиса. 2005. 40. Мильнер Б. Крупные корпорации – основа подъема и ускоренного развития экономики. Вопросы экономики, 2003, № 9, с. 66-76. 41. Мухин А. "Российские вертикально интегрированные нефтяные компании: проблемы управления" – "Вопросы экономики" №1, 2005 г. 42. Наливкин В.Д., Назаров В.И., Сверчков Г.П. Экономическая оценка природных ресурсов нефти России. Теория и практика геолого-экономической оценки разномасштабных нефтегазовых объектов. 1ая международная конференция, 27 ноября – 1 декабря, 2003 г., Спб., 2003, с. 54-60. 43. Научный доклад "Нефтяной комплекс России и его роль в воспроизводственном процессе". Журнал "Эксперт". Москва. Ноябрь 2006 г. 44. Научный доклад "Приватизация, конкурентная среда и эффективность менеджмента (на примере отраслей ТЭК)". Журнал "Эксперт". Москва. Май 2006 г. 45. Нестеренко А. Институциональная теория и реформы в нефтегазовом комплексе. Вопросы экономики, № 3, 2006, с. 152-158. 46. Новая энергетическая политика России. Под общей редакцией Ю.К. Шафраника. Москва, Энергоиздат, 2001. 47. Новицкий Е. Стратегическое планирование в высоко диверсифицированных корпоративных структурах: о мировой практике и опыте АФК "Система". Российский экономический журнал № 8, 2003, с. 72. 48. Освоение ресурсов нефти и газа в федеративных государствах (опыт Канады и России). Москва, ВНИИОЭНГ, 2003. 49. Основные положения Программы развития минерально-сырьевой базы РФ на 2001-2005 гг. М., 2001. 50. Подольский Ю.Л., Григорьев Г.А., Симакова И.С. Оценки эффективности и принятие решений при работах на нефть и газ. Теория и практика геолого-экономической оценки разномасштабных нефтегазовых объектов. 1ая международная конференция, 27 ноября – 1 декабря, 2006 г. Спб., 2006. 51. Проблемы и перспективы развития нефтегазового комплекса. // Федеральный справочник 2003-2006 гг.
Цена:	Договорная