Название	Разработка политики управления дебиторской задолженностью на примере ТОО Алан
Количество страниц	87
ВУЗ	Московская финансово-юридическая академия
Год сдачи	2009
Содержание	Введение……………………………………………………………………………………………..3 1 Теоретические аспекты управления дебиторской задолженностью на предприятии....6 1.1 Экономическая сущность дебиторской задолженности и ее виды ….…6 1.2 Методологические аспекты анализа дебиторской задолженности предприятий.…10 1.3 Подходы к управлению дебиторской задолженностью предприятий...23 2 Анализ состояния дебиторской задолженности на примере ТОО «Алан»..…..40 2.1 Краткая организационно - экономическая характеристика ТОО «Алан».……40 2.2 Анализ финансового состояния ТОО «Алан» и результатов его деятельности….……...42 2.3 Анализ и оценка структуры и динамики показателей состояния дебиторской задолженности ТОО «Алан»……………………………………………………………………...53 3 Разработка политики управления дебиторской задолженностью на предприятии ТОО «Алан»…….………………………………………………………………………………………..65 Заключение…………………………………………………………………………………………75 Список литературы………………………………………………………………………………...79 Приложения……………………..…………………………………………………………………81 ВВЕДЕНИЕ В условиях развивающейся рыночной экономики главной целью любой предпринимательской структуры является получение оптимальной прибыли, используя все возможные и законодательно допустимые рыночные инструменты и приемы. Актуальность темы дипломной работы обусловлена тем фактом, что в 2007 г. 62,7 % дел о банкротстве возбуждено по причине несоблюдения платежной дисциплины, которое привлекло к росту дебиторской и кредиторской задолженности субъектов хозяйственной деятельности [28, 20]. При таких условиях, все большую значимость приобретает использование новых походов к разработке политики управления дебиторской задолженностью, которые способствуют развитию не только предприятия, использующего данные подходы, но и предприятий, взаимодействующих с ним, открывая новые и более выгодные пути взаимодействия. Рассмотренные в дипломной работе подходы к формированию политики управления дебиторской задолженностью широко распространены в развитых странах мира, и пользуются большой популярностью. Однако в России появились сравнительно недавно и не получили такого распространенного характера. Главной причиной этого является сравнительно недавний переход стран СНГ от плановой к рыночной экономике, где использование новых подходов к управлению дебиторской задолженностью является важным аспектом в реализации продукции. Целью дипломной работы является разработка политики управления дебиторской задолженностью на примере конкретного предприятия. Для достижения данной цели необходимо решить следующие задачи: – изучить экономическую сущность и виды дебиторской задолженности; – изучить цель, задачи и методы анализа дебиторской задолженности; – рассмотреть сущность политики управления дебиторской задолженностью; – представить краткую характеристику исследуемого предприятия и оценить его финансовое состояние; – провести анализ дебиторской задолженности; – разработать рекомендации по формированию политики управления дебиторской задолженности; – оценить эффективность внедрения разработанных мероприятий. Постановка вышеперечисленных задач определяет структуру работы. Первая глава дипломной работы носит теоретический характер. В ней рассматриваются работы отечественных и зарубежных авторов по теории и практике анализируемых проблем и возможных направлений их решения. С помощью данной главы формируется значимость изучаемой проблемы и необходимости ее исследования. Вторая глава имеет аналитический характер. В ней дается краткая экономическая характеристика объекта, проводится необходимый анализ изучаемой проблемы с использованием современных методов. Проведенный в данной главе анализ исследуемой проблемы является базой для разработки конкретных предложений. В третьей главе разрабатываются предложения и основные аспекты совершенствования работы исследуемого объекта в направлении работы с дебиторами, улучшению его характеристик, экономических показателей. В литературе отечественных и зарубежных авторов вопросам, посвященным анализу и управлению дебиторской задолженностью, уделяется достаточно большое внимание. Так, понятие и сущность дебиторской задолженности раскрывается в работах таких авторов, как Басовский Л.Е., Половинкин С.А., а также Билык М.Д. В области исследования методов анализа дебиторской задолженностью наиболее значительны труды таких авторов, как: Бланк И.А., Колчина Г.Б., Швыданенко Г.О., Лахтионова Л.А. Что касается рассмотрения основных этапов и приемов управления дебиторской задолженность, то наиболее полно они описаны в работах таких авторов, как Агеева Е.И., Бланк И.А., Колпакова Г.М., Ван Хорн Дж.К., а также Шим Джей К. Предметом исследования в данной работе является совокупность экономических отношений, связанных с формированием и управлением дебиторской задолженности предприятия в современных условиях хозяйствования. В качестве объекта исследования выбрано товарищество с ограниченной ответственностью Алан, основным видом деятельности которого является осуществление ремонтной деятельности и продажа производственного оборудования. Решение задач, поставленных в работе, осуществляется с использованием следующих методов: - сравнение; - логический метод; - корреляционно-регрессионный анализ; - исследование рядов динамики. Научная новизна дипломной работы заключается в использовании наиболее современных и перспективных методов анализа и управления финансовой деятельностью субъектов хозяйствования. Практическая значимость работы состоит в том, что при применении рассматриваемых методов управления дебиторской задолженностью на практике появляется возможность повысить эффективность деятельности предприятия. Кроме того, осуществлена автоматизация процесса оценки потенциального покупателя на предмет определения суммы коммерческого кредита, срока его предоставления и процентной ставки, что позволит сократить расходы и время по обслуживанию контрагентов предприятия.
Список литературы	ЗАКЛЮЧЕНИЕ Подводя итог данной работе, необходимо сделать следующие выводы. Большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы, а, следовательно, и на финансовое состояние предприятия оказывает увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность по своей экономической сути – отвлеченные денежные средства, которые должны контрагенты за товары (работы, услуги), полученные на условиях отсрочки платежа (товарный кредит). Рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно, а снижение – положительно. Необходимо различать нормальную и просроченную задолженность. Наличие последней создает финансовые затруднения, так как предприятие будет чувствовать недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала. Просроченная дебиторская задолженность означает также рост риска непогашения долгов и уменьшения прибыли. Поэтому каждое предприятие заинтересовано в сокращении сроков погашения причитающихся ему платежей. Анализ дебиторской задолженности проводится с целью оценки уровня и состава дебиторской задолженности предприятия, а также эффективности инвестированных в нее финансовых ресурсов. Управление дебиторской задолженностью включает: – анализ дебиторов и реальной стоимости существующей дебиторской задолженности; – контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности; – разработку политики авансовых расчетов и предоставления коммерческих кредитов; – оценку и реализацию современных форм рефинансирования дебиторской задолженности. Ускорить платежи можно путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты, применения вексельной формы расчетов и т.д. На уровень дебиторской задолженности влияют следующие основные факторы: - оценка и классификация покупателей в зависимости от вида продукции, объема закупок, платежеспособности клиентов, истории кредитных отношений и предполагаемых условий оплаты; - контроль расчетов с дебиторами, оценка реального состояния дебиторской задолженности; - анализ и планирование денежных потоков с учетом коэффициентов инкассации. Анализ дебиторской задолженности и разработка политики её управления был проведен на основе ТОО «Алан». По состоянию на 2007 год доля предприятия на отечественном рынке игристых вин составляет 8,2%, в связи с планируемым увеличением производственных мощностей в 2008 году доля составит 10%. Проведенный анализ финансового состояния и результатов деятельности, а также состояния дебиторской задолженности ТОО «Алан» позволил сделать следующие выводы: 1 В течение отчетных периодов наблюдается рост выручки от реализации и чистой прибыли предприятия, что положительно влияет на рентабельность активов, производства и продаж (эти показатели в 2007 г. составили 0,94%, 1,22% и 1,06% соответственно). 2 Однако, несмотря на повышение результативности деятельности предприятия и его деловой активности, финансовое состояние остается на достаточно низком уровне и требует разработки мероприятий по его улучшению. В первую очередь это касается вопроса управления дебиторской задолженностью. В течение 2006 – 2007 годов ТОО «Алан» было не способно расплачиваться по своим обязательствам. Это подтверждают коэффициенты ликвидности, которые не соответствуют нормативным значениям. Более того, величина собственных оборотных средств предприятия на протяжении того же периода имеет отрицательное значение. Причиной данного положения является высокий объем кредиторской задолженности, что снижает платежеспособность предприятия. 3 Наибольший удельный вес и темп роста дебиторской задолженности приходится на задолженность за товары, работы, услуги, одной из причин чего является увеличение объемов продаж, а другой - ухудшение платежной дисциплины. Такая задолженность создает большие финансовые трудности, которые обуславливают недостаток ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы. Иммобилизация средств в дебиторской задолженности приводит к снижению скорости оборота капитала ТОО «Алан». 4 Объем дебиторской задолженности по экспортным операциям значительно ниже суммы задолженности по внутриторговым операциям, что объясняется более высоким уровнем платежной дисциплины зарубежных контрагентов. 5 В течение года длительность оборота дебиторской задолженности не равномерна, и к концу года снижается, в связи с увеличением объема продаж перед зимними праздниками и стремлением контрагентов сократить свои обязательства перед формированием годовой финансовой отчетности. 6 Высокие объемы просроченной дебиторской задолженности, которая списывается как безнадежная (в 2006 г. – 451,2 тыс. руб., в 2007 г. – 168 тыс. руб.), определяет необходимость разработки мероприятий по работе с просроченной дебиторской задолженностью, так как её списание снижает потенциальный финансовый результат. В третьей главе работы были предложены мероприятия по формированию политики предприятия в области управления дебиторской задолженностью. В ходе формирования политики управления дебиторской задолженность, на начальном этапе была определена сумма средств инвестируемых в дебиторскую задолженность в планируемом периоде (2008 год), которая составила 5940,7 тыс. руб. Далее был разработан график отвлечения средств в дебиторскую задолженность в течение года с использованием корреляционно-регрессионный анализа, который позволяет формировать такие объемы коммерческого кредита, которые позволяю оставаться предприятию платежеспособным. На следующем этапе разработки политики управления дебиторской задолженностью была предложена полностью автоматизированная методика оценки кредитоспособности потенциальных дебиторов, в результате которой принимается решение о предоставлении (или непредоставлении) кредита, его объеме, сроке и величине платы за пользование кредитными ресурсами. Эффективность разработанной политики предприятия в области управления дебиторской задолженностью заключается в следующем: 1 Низкие затраты времени на оценку кредитоспособности потенциального покупателя позволяют быстро формировать условия предоставления кредита. 2 Автоматизация процесса оценки кредитоспособности заемщика обуславливает низкие расходы по оплате труда работника, занимающегося управлением дебиторской задолженностью. Так как разработанная политика не трудоемка, то достаточно одному из сотрудников ТОО «Алан», который будет заниматься формированием кредитных условий для конкретного заемщика, а также отслеживанием сроков уплаты за отгруженную продукцию добавить 0,5 ставки оклада. 3 Постоянное отслеживание и соотношение планового уровня дебиторской задолженности фактическим позволит предприятию не превышать граничный уровень, который определен на предстоящий период, а следовательно, поддерживать уровень ликвидности и оставаться платежеспособным. 1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Части I и II 2. О бухгалтерском учете: Федеральный закон от 21 декабря 2005 г. № 129-ФЗ 3. Об аудиторской деятельности: Федеральный закон от 7 августа 2001 г. № 119-ФЗ. 4. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации. Утверждено приказом Минфина РФ от 29.07.98 г. № 34н (в ред. приказа Минфина РФ от 24.03.2005г. № 31н). 5. Положение по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" (ПБУ 4/99), Утверждено приказом Минфина РФ от 06.07.04 № 43н. 6. Положение по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/04 Утверждено приказом министра РФ от 06.05.04№32н. 7. Положение по бухгалтерскому учету «Расходы организации ПБУ 10/04. Утверждено приказом Минфина РФ от 06.05.04г. №33н. 8. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и инструкция по его применению. Утверждены приказом Минфина РФ от 31.10.2005г. №94н. 9. Агеева Е.И. Кредитная политика как инструмент управления дебиторской задолженностью. // Финансовый менеджмент. – 2005. - № 6. – с. 22. 10. Акчурина Е.В., Солодко Л.П., Бухгалтерский финансовый учет: Учебное пособие, - М.: Издательство «Экзамен». 2005. – 416с. 11. Астахов В.П. Бухгалтерский финансовый учет. Москва 2006 г. 12. Анализ финансового состояния и инвестиционной привлекательности предприятия: Учеб. Пособие / Э.И. Крылов, В.М. Власова, М.Г. Егорова и др. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 192 с. 13. Баканов М.И. , Шеремет А.Д. Теория экономического анализы: учебник. - М.: Финансы и статистика, 2004. 14. Безруких П.С., Кондраков Н.П., Палий В.Ф. и др. Бухгалтерский учет: Учебник /Под ред. П.С. Безруких. М.: Бухгалтерский учет, 2006. 15. Белов Н.Г. Контроль и ревизия. – М.:Агропромиздат. 2004 16. Богатая И.Н., Хахонова Н.Н. Бухгалтерский учет, Ростов-на-Дону: Феникс, 2006 г. 17. Басовский Л.Е. Финансовый менеджмент: Учебник – М.: ИНФРА-М, 2004. – 240 с. 18. Басюк Т.П. Реструктуризация дебиторской задолженности предприятия // Финансы России. – 2005. – № 12. – с.115. 19. Билык М.Д. Управление дебиторской задолженностью предприятий // Финансы России. – 2006. - № 12. – с. 24. 20. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. Учебный курс. – 2-е изд., перераб. и доп. - К.: Эльга, Ника-Центр, 2005. – 656с. 21. Богомолов А.М., Голощапов Н.А. Внутренний аудит. Организация и методика проведения. — М.: Экзамен, 2006. 22. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами: Пер. с англ./Гл. ред. серии Я.В. Соколов. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 800 с. 23. Экономический анализ / М.А. Болюх, В.З. Бурачевський, М.І. Горбатюк и др.; Под ред. акад. НАНУ, проф. М.Г. Чумаченка. – От. 2-ге, перераб. и доп. – М.: МГУ, 2006. – 556 с. 24. Ковалев В.В. Управление финансами: Учебное пособие. – М.: ФБК-ПРЕСС, 2005. – 160 с. 25. Коваленко А., Верхогляд В. Баланс как «зеркало» предприятия // Баланс. – 2006. - № 11 (396). – с. 43. 26. Колпакова Г.М. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 368 с. 27. Лахтіонова Л.А. Фінансовий аналіз субектів господарювання: Монографія. – К.: КНЕУ, 2005. – 387 с. 28. Островская О. Оценка финансового состояния предприятий в условиях стандартизации финансовой отчетности // Бухгалтерский учет и аудит. – 2006. - № 2. – с. 28. 29. Половинкин С.А. Управление финансами предприятия: Учебно-практическое пособие. – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2005. – 376 с. 30. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. Пособие / Г.В. Савицкая. – 6-е изд., перераб. и доп. – Мн.: Новое знание, 2006. – 701 с. 31. Терехов А.А. Аудит: перспективы развития. — М.: Финансы и статистика, 2004. 32. Учебно-практическое пособие «Курсом реформ – учет 2006». Часть II. – Днепропетровск: ООО «Баланс – Клуб», 2006. – 336с. 33. Финансовое управление фирмой / В.И. Терехин, С.В. Моисеев, Д.В. Терехин, С.Н. Цыганков; под ред. В.И. Терехина. – М.: ОАО «Издательство «Экономика», 2006. – 350 с. 34. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. – 5-е изд., перераб. и доп. – М.: Изд-во «Перспектива», 2006. – 656 с. 35. Финансы организаций (предприятий): Учебник для вузов / Н.В. Колчина, Г.Б. Поляк, Л.М. Бурмистрова и др.; Под ред. проф. Н.В. Колчиной. – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005. – 368 с. 36. Швиданенко Г.О., Олексюк О.І. Сучасна технологія діагностики фінансово-економічної діяльності підприємства: Монографія. – К.: КНЕУ, 2006. – 192 с. 37. Шим Джей К., Сигел Джоэл Г. Финансовый менеджмент / Перевод с англ. Издание 2-е, стереотипное – М.: Информационно-издательский дом «Филинъ», 2006. – 400 с. 38. Хохлов Н.В. Управление риском: Учеб. пособие для вузов. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2004. – 239 с. 39. Хозяйственная деятельность предприятий в условиях действующей налоговой системы // Фондовый рынок. – 2006. - №2. – с.20.
Цена:	Договорная