Презентации по предмету Экономический анализ и анализ финансовой отчетности на тему Понятие и значение ликвидности баланса

Тема: «Понятие и значение ликвидности баланса» Ликвидность хозяйствующего субъекта – это способность его быстро погашать свои задолженности. Предприятие считается «ликвидным» если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства, реализуя текущие активы, т.е. превращая их в денежную наличность.Под «ликвидностью» понимают возможность реализации материальных ценностей и превращение их в денежные средства «Степень ликвидности» выражается в том, что – чем меньше времени потребуется данному виду актива превратиться в денежные средства, тем выше его ликвидность. От того на сколько быстро будет происходить это превращение, зависит платежеспособность и кредитоспособность предприятия. Ликвидность означает платежеспособность предприятия и представляет равенство между активами и обязательствами. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств * по активу сгруппированных по степени их ликвидности, * с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения. Группировка статей актива и пассива осуществляется в строгом порядке - от наиболее ликвидным к менее ликвидным т.е. в порядке убывания ликвидности, и от более срочных платежей к менее срочным, т.е. в порядке возрастания сроков. В зависимости от степени ликвидности активы предприятия делятся на: А1 - «Наиболее ликвидные активы» - это все денежные средства и ценные бумаги предприятия. (т.к. деньги готовы к платежу немедленно, а ценные бумаги быстро превращаются в денежные средства).А2 – «Быстро реализуемые активы» - это краткосрочная дебиторская задолженность и прочие активы.А3 – «Медленно реализуемые активы» - это ТМЗ.А4 – «Трудно реализуемые активы» - это долгосрочные финансовые инвестиции. В группировке статей актива баланса по степени их ликвидности главное место занимает наиболее ликвидная форма собственности – это денежная наличность в кассе, на расчетном счете, на валютном счете и текущих банковских счетах. Затем следуют краткосрочные финансовые инвестиции в ценные бумаги, расчеты с дебиторами. Эти статьи представляют собой ликвидность предприятия т.е. ту часть активов, из которых черпаются средства для оплаты обязательств. Пассивы группируются по срочности их оплаты: П1 - «Наименее срочные обязательства» - это кредиторская задолженность, ссуды непогашенные в срок, ссуды для работников.П2 - «Краткосрочные обязательства» - краткосрочные кредиты и займыП3 – «Долгосрочные обязательства» - долгосрочные кредиты и займы. П4 – «Постоянные обязательства» - собственный капитал Баланс считается ликвидным если: А1 ≥ П1А 2 ≥ П2А 3 ≥ П3А 4 ≥ П4 Каждая из 3-х неравенств актива покрывает сопоставляемую с ней группу обязательств предприятия или = с ней, в ином случае баланс неликвиден. В случае, когда 1 или несколько неравенств имеют противоположный знак тогда недостаток средств по 1 группе активов компенсируется их избытком по другой группе Сравнение итогов 1 группы актива и пассива показывает соотношение ближайших поступлений и платежей ( в срок до 3 месяцев).Сравнение итогов 2 группы актива и пассива позволяет сделать выводы о предстоящем в ближайшее время улучшении или ухудшении состояния платежей ( в срок от 3 до 6 месяцев). Сравнение 1 и 2 группы позволяет определить текущую ликвидность, которая свидетельствует о платежеспособности (или неплатежеспособности)предприятия в определенный период. Коэффициент текущей ликвидности К т.л.= текущие активы / текущие обязат-ва Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными обязательствами отражают перспективную ликвидность и представляют собой прогноз платежеспособности на основе сравнения будущих поступлений и платежей. т.е. позволит увидеть улучшение или ухудшение финн. положения в более поздние сроки. Сравнение итогов 4 группы активов и пассивов баланса показывает возможность предприятия покрыть обязательства.Соблюдение 4-го неравенства требует, что бы хоз.субъект постоянно имел собственный оборотный капитал. Общий показатель ликвидности Кол = А1 + 0,5*А2 + 0,3*А3 / П1 + 0,5*П2 + 0,3 П3 , где 0,5 и 0,3 – весовые коэффициентыА1 и П1 - итоги групп по активу и пассиву, Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных оборотных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств. Этот показатель применяется при выборе наиболее надежного партнера из множества потенциальных партнеров на основе отчетности.